Quelques mythes sur les ETF > les sources et graphiques
J’ai récemment été interviewé sur la chaîne Libre & Riche sur les ETF, et quelques mythes autour des ETF.
Je partage avec vous quelques sources et graphiques qui ont étayé mon discours. Finalement je ne les ai pas toutes utilisées, mais je pense qu’elles vous intéresseront.
Le marché des ETF et des ETP : le mythe sur la bulle des ETF
Statistiques aux Etats-Unis
Morningstar’s Fund Flows Commentary
US Equity : 57% passif
Investment Company Factbook 2022
Europe
Equity : 33%
Fixed Income (obligations) : 22%
Le classement des émetteurs d’ETF en Europe
Le mythe sur la performance de la gestion passive par rapport à la gestion active
Morningstar’s European Active/Passive Barometer
Actionnariat et gestion d’actifs : mythe ou vrai sujet ?
Trésor-Éco n° 305 (Mars 2022), ” Actionnariat commun et concurrence ” (economie.gouv.fr)
The Specter of the Giant Three | NBER
Le proxy voting
Empowering investors through Voting Choice (blackrock.com)
Vanguard to Test Giving Retail Investors More Voting Power – Bloomberg
Conclusion, une citation et recommandation de trois livres.
My wealth has come from a combination of living in America, some lucky genes and compound interest.
Buffett (2010)
Warren Buffett pledge as part of the $600 billion challenge – Jun. 16, 2010 (fortune.com)
J’ai pris 3 types de livres vraiment différents
- The Little Book of Behavioral investing de Montier
- Money changes Everything de William Goetzmann
- Triumph of the Optimists: 101 Years of Global Investment Returns, et mis à jour dans Crédit Suisse Global Investment Return
Je vous souhaite le meilleur pour votre épargne et surtout pour tout le reste …
Bonjour Semenzato,
Ayant eu la même réflexion que vous sur le fait de tout placer sur un seul ETF ou non, je me suis poser simplement cette question :
Vais-je bien dormir la nuit si j’entends que Amundi ou Lyxor est en difficulté financière ? Je ne suis pas totalement sûr que ce soit le cas à partir d’un certain seuil. Du coup j’ai choisi de diversifier sur plusieurs ETF en reproduisant à peu prêt l’indice world.
Pour diversifier les émetteurs, vous avez également le MSCI world de Lyxor “EWLD” accessible via PEA si vous voulez rester sur cet indice.
D’un côté il y a les faits, décrits par Edouard et à retrouver sur le blog, qui ne font pas état d’un risque significatif sur nos ETFs suivant un indice large (même synthétique), d’un autre il y a notre psychologie qui est également un aspect à considérer dans nos choix.
Je suis très heureux en tout cas de suivre cette stratégie grâce aux 2 bouquins d’Edouard depuis 2017.
Bonjour
Que pensez vous des PER de Nalo et de Ramify, peut être ont ils un panel d’ETF plus étoffé avec des frais de 1% pour ramify. Est ce que leur gestion est de qualité?
Merci pour votre avis
Philippe Escapat
Bonjour Edouard
Merci et félicitations pour votre travail.
Je suis convaincu de l’approche ETF avec des achats réguliers ( DCA)
Pour faire simple plutôt que d’acheter plusieurs etf pour plusieurs zones géographiques je me suis lancé à 100% sur msci world : AM.MSCI WORLD UCITS ETF EUR C (CW8 – LU1681043599) via mon Pea avec un achat en début de mois ( paye- solde du compte avant la paye)
J’ai bien sûr de l’épargne de précaution (trop)
Est il risqué d’être à 100% sur cet etf monde ? Je sais que la diversification est importante mais j’estime avoir une diversification assez importante via cet etf monde. Est ce une erreur et que faudrait il pour améliorer éventuellement ?
Merci d’avance
Cordialement.
Florian
Bonjour,
Merci pour le travail que vous faites.
Par rapport aux ETF vous dites que l’on doit acheter au plus tot parce que dans la plupart des cas cela rapporte plus que de vouloir acheter au bon moment (market timing).
Mais quand vendre si besoin une partie de ces ETF? Pour eviter de vendre au mauvais moment est-ce une bonne idee d’acheter des etf distribuant? (Et donc de recevoir de l’argent au fur et a mesure).
Bonne journée